[现场之外]又受“干预利率”诱惑……银行已变，政界未变

by Kwon Haeyoung

Published 03 Nov.2026 09:45(KST)

反复施压要求下调贷款利率
利率也是市场价格……人为干预的代价由借款人承担

“贷款利率是由市场决定的价格。金融当局无权逐笔审查各家银行的利率，并对其指手画脚。”

这是9年前我首次采访金融监督院时，从银行监督局局长那里听到的话。当时，他让前来拜访的记者坐下，向我解释银行的利率定价体系。他逐一讲解了从资金筹措成本如何与信用风险、运营成本、目标利润率等因素相结合，到监管部门可以介入的范围。近一个小时的讲解，结论很简单：如果银行擅自夸大成本或违约风险等因素，监管部门就应予以纠正；但不能强迫银行降低合理定出的利率。

当时，金融监督院刚在政界施压要求降低贷款利率后，于2017年末叫停新韩银行上调加点利率的做法。对于金融知识几乎为零的我来说，似乎为了询问利率体系这类基础问题，耽误了忙碌的金融监督院干部的时间，心里很过意不去。另一方面，我也觉得，面对政府和政界接连不断要求降息的压力，负责此事的局长大概也相当无奈。

2026年10月底金融监督院接受国政监察时，我想起了当年的这段记忆。共同民主党议员Min Byeongdeok严厉批评银行削减优惠利率，抵消了下调加点利率的效果。2026年7月《银行法》修正案实施后，部分法定费用已从加点利率的计算中剔除，但贷款利率仍然上升，他因此认为银行业耍了“花招”。

然而，利率也是市场价格，不可能仅仅因为修改了一部法律就自动下降，事情并没有那么简单。受中东地缘政治局势不稳影响，美国10年期国债收益率从年初的4.1%升至目前接近5%，银行的资金筹措成本和信用风险都面临更大的上升压力。再加上金融当局抑制家庭贷款的政策取向，银行正通过提高利率来调节贷款需求。银行没有精细调整加点利率，而是通过削减优惠利率招致国会批评，这方面确实有其问题，但利率上升的因素也不少。国会政务委员会成员若不了解这一机制，那是问题；若明知却装作不知，问题就更严重。最终决定提高利率定价透明度，值得庆幸，但议员们在批评银行之前，也应先考察全球宏观经济走势和国内监管环境。

围绕银行利率，近10年来陈旧的一幕反复上演，其背后是部分政界人士对银行业的过时认知。银行业属于特许经营行业，且在外汇危机期间曾获得公共资金注资，因此很难否认其公共属性。但把银行视作“躺着赚钱”的利息商人，并将其当作可以随时管控利率的公共产品，则是另一回事。

与此同时，韩国本土银行已发生了显著变化。以银行为核心的金融控股集团不断拓展非银行业务和海外业务，也在为稳定币、代币化存款等打破金融边界的变革做准备。正如金融业接连发生的黑客攻击事件所显示的那样，风险管理和内部控制面临的要求也不断提高。银行不仅规模扩大，业务结构和需要承担的风险也变得复杂得多。