[周末理财]稳定币会取代所有支付方式吗

by Park SeungUk

Published 25 Apr.2026 14:44(KST)

代理电商时代，稳定币崛起
“不会用于所有类型的交易”
“国内简单支付仍将沿用现有方式”

有观点指出，在代理型人工智能（AI）时代，支付方式不会只停留在稳定币结算上，而是会根据交易类型，在稳定币、银行卡等多种支付方式之间分化。

25日，加密资产数据平台Xangle表示，银行转账或银行卡将主要用于国内的简单支付，而稳定币则将用于线上小额支付和跨境企业对企业（B2B）汇款。

随着代理型AI的普及，电商生态将从传统电商转变为“代理电商”。与传统电商不同，在代理电商中，为实现单一目标的过程中会发生多次支付。传统电商中，即使比较多个商品，支付也只在最后发生一次；而在代理电商中，从查询优惠券、价格比较、库存确认到执行下单等各个阶段都会产生费用。

在这一过程中，稳定币将成为一种实用的支付手段。国内银行转账模式无法实现“如果商品在1个月内送达则支付、超过时间则退款”这类条件式支付。虽然从支付本身来看，稳定币并非绝对必需，但若要构建契合代理电商的条件式清算体系，就必须另行搭建专用平台。

在代理电商中，稳定币比银行卡支付更具经济性。理论上也可以通过银行卡支付来搭建代理电商所需的分阶段支付体系，但在小额支付场景下，如果多次通过银行卡结算，手续费很可能会高于商品价格本身。

在跨境银行汇款方面，稳定币同样具有优势。以往跨境汇款依托环球同业银行金融电讯协会（SWIFT）体系进行。在这一体系下，支付存在大量中间状态，很难明确由哪家机构负责处理以及何时完成处理。一旦在这种体系中引入代理型AI，就可能出现难以稳定区分到账状态、处理状态等的异常情形。相比之下，稳定币的链上清算可以在秒级或分钟级完成最终确认，几乎不会产生异常状态，从而消除不确定性。

稳定币本身也存在风险因素。中心化稳定币存在发行方风险：发行机构可能根据执法要求或监管应对，冻结某些地址或阻止特定资产转移。与包含授权、清算及争议解决机制的银行卡支付不同，稳定币只负责资产转移，因此在消费者保护方面必须额外设计专门协议。此外，由于链上支付在网络中执行，还存在网络拥堵、停机等基础设施风险。

有意见指出，关键在于如何划分各类支付方式优势所在的使用区间。对于国内简单支付，手续费低且对消费者更安全的银行卡支付或银行转账更具优势。

在线上小额支付或跨境B2B汇款中，使用稳定币更为有利。在线上小额支付场景，稳定币可以通过代理之间的纯链上清算提升经济性；在跨境B2B汇款中，稳定币则通过消除不确定性来降低成本。