[点击e股票]“Hanwha，因子公司价值上升估值吸引力提升”

SK证券于13日分析称，受子公司价值上升带动，韩华的估值吸引力正在扩大。投资建议维持“买入”评级，目标股价上调至4.4万韩元。

View original image

按合并基准计算，去年第四季度韩华的销售额为18万亿韩元，营业利润为1.13万亿韩元。同比增幅分别为24.3%、386.6%。SK证券研究员 Choi Gwansoon 表示：“随着伊拉克BNCP承包金额增加带来的成本率改善效果得到反映，建筑部门营业利润实现扭亏为盈”，“主要子公司业绩改善使得整体营业利润大幅提升”。

他表示：“今年以来，Aerospace、Vision、Solution等韩华主要子公司股价快速上涨”，“子公司股价上涨源于业绩改善，尤其是韩华Aerospace计划把韩华Ocean并入合并报表，预计防务、造船、海洋领域的协同效应将正式显现”。

必读新闻

默默布局10年的三星终于成功…力压美国劲敌登上全球第一

• “信公司买入竟赚400%”仅价差就达130亿韩元…高管账户飙至159亿
• “喝下去痛苦就消失”……2000韩元高性价比“恶魔之酒”[美味物语]
• 战争一结束股市就先涨？细看霍尔木兹海峡重开影响力[周末Money]
• 转身的不止是顾客…星巴克员工怒斥“无能的经营层”

他还表示：“未来股价进一步上升的可能性依然存在”，“尽管受子公司股价大幅上涨带动，韩华股价较年初已上涨40.1%，但相较于净资产价值（NAV），折价率仍为71.0%，较去年年末的66.8%反而扩大”。他补充称：“若考虑子公司价值增长向控股公司传导，以及自营业务业绩改善的可能性，目前韩华股价仍有充足的进一步上升空间”。

版权所有 © 阿视亚经济 (www.asiae.co.kr)。 未经许可不得转载。